چرا سهام کوتاه برای سرمایه گذاران بلند مدت ایده بدی است

کوتاه مدت سهام یا فروش کوتاه یک استراتژی معاملاتی است که در آن ابتدا سهام خود را می فروشید و بعداً آن را خریداری می کنید. به طور خلاصه ، شما سهام را وام می گیرید و آن را با قیمت بالاتر می فروشید در حالی که بعداً آن را با قیمت پایین تر خریداری می کنید و آن را به وام دهنده باز می گردانید. تفاوت بین این دو به سود جیب شما تبدیل می شود. این برخلاف معاملات منظم است ، جایی که شما کم خریداری می کنید و زیاد می فروشید.

SEBI اجازه فروش کوتاه را به صورت داخل روز می دهد. این بدان معنی است که شما نمی توانید به خرید سهام که به یک روز دیگر فروخته اید فشار دهید. شما باید قبل از بسته شدن بازار در همان روز ، آن را بخرید ، یا کارگزار هنگام بسته شدن بازار ، آن را به هر حال برای شما خریداری می کند.

توضیح سهام کوتاه

بیایید تصور کنیم سهام Reliance Industries در هر سهم با 2400 روپیه معامله می کند ، اما شما این عقیده محکم را دارید که به دلیل برخی از اعلامیه های نظارتی که بر شرکت تأثیر می گذارد ، قیمت سهام در حدود 2،200 روپیه کاهش می یابد. بنابراین ، شما تصمیم می گیرید سهام را کوتاه کنید. با باز شدن بازار ، شما 10 سهم از Reliance Industries را با قیمت 2400 روپیه در هر سهم می فروشید. بنابراین ، شما 24000 روپیه در حساب DEMAT خود دریافت می کنید.

همانطور که توسط شما پیش بینی شده است ، سهام شروع به سقوط می کند و به 2200 روپیه در هر سهم کاهش می یابد. شما بلافاصله یک سفارش خرید برای 10 سهام Reliance Industries را در 2،200 روپیه قرار می دهید. در نتیجه ، حساب DEMAT شما با 22،000 روپیه بدهکار خواهد شد. بنابراین ، شما سود 2000 روپیه می کنید.

خطرات سهام کوتاه در هند برای طولانی مدت

گرفتن موقعیت کوتاه یک استراتژی تجارت بسیار پرخطر است. از آنجا که بورس سهام بسیار بی ثبات است ، هیچ تضمینی برای پیش بینی شما وجود ندارد. به عنوان مثال ، اگر یکی از سهام شما کوتاه باشد ، مانند صنایع Reliance در مثال فوق ، به اخبار بازار واکنش نشان نداد و به یک سوار بر فراز رفتید ، در نهایت با ضرر رزرو می کنید.

از آنجا که تجارت داخل روز باید قبل از بسته شدن بازار اجرا شود ، حتی ممکن است در صورت ادامه امید به قیمت سهام ، حتی ممکن است ضرر و زیان شما را تحمل کند.

سهام کوتاه فروش ممکن است ایده بدتری برای سرمایه گذاران بلند مدت باشد. به همین دلیل است

ضد تولید برای اهداف بلند مدت

استراتژی "خرید و نگه داشتن" به بهترین وجه مناسب کسانی است که به دنبال تحقق اهداف بلند مدت و صرفه جویی در وقایع برجسته در زندگی مانند آموزش کودکان ، بازنشستگی ، ازدواج کودکان و حتی داشتن یک جسد قابل توجه برای روزهای بارانی هستند. زمان بندی بازار و سهام کوتاه کردن ممکن است در کوتاه مدت منجر به ضرر شود.

هیچ محدودیتی برای ضرر ندارد

وسوسه فروش سهام و انتظار برای سقوط آن فقط کمی بیشتر می تواند مضر تر از پاداش باشد. اگر سهام سقوط نکند یا با یک غوطه وری جزئی روبرو شود و به شدت افزایش یابد ، ممکن است منجر به ضرر شود.

انتظار و امید به پایین آمدن سهام ممکن است حتی خطرناک تر باشد زیرا هیچ محدودیتی برای خسارات وجود نخواهد داشت زیرا هیچ حد بالایی برای افزایش قیمت سهام وجود ندارد. برای سرمایه گذاران بلند مدت ، این ممکن است بر خلاف اصول سرمایه گذاری ارزش باشد که از تجزیه و تحلیل اساسی سهام مخالف است.

تأثیر "فشار کوتاه"

آیا در اوایل سال جاری در ایالات متحده آمریکا سنبله عجیب و غریب در قیمت سهم AMC Entertainment و GameStop را به یاد می آورید؟

خوب پس ، شما باید بدانید که چگونه ثروت صندوق های پرچین چند میلیون دلاری به دلیل عواقب منفی کوتاه مدت در طی چند روز از بین رفت. این به دلیل روندی که به عنوان "فشار کوتاه" شناخته می شود اتفاق افتاد.

هنگامی که سهام به شدت در بازار کوتاه می شود ، تقاضا برای سهام افزایش می یابد ، که باعث افزایش قیمت سهام می شود. در یک چرخه شرور ، فروشندگان کوتاه مدت برای خرید سهام عجله می کنند زیرا قیمت همچنان در حال افزایش است و نقطه ای را نقض می کند که در آن به صورت مصنوعی تورم می شود. در نتیجه ، هیچ زمینه ای برای سرمایه گذار وجود ندارد ، بلکه فقط ضرر و زیان آنها را کاهش داده و از تجارت خارج می شود.

هزینه های اضافی

در حالی که ممکن است از طریق کوتاه کردن دستاوردهای زیادی کسب نکنید ، کوتاه کردن سهام در هند نیز می تواند سوراخی در جیب شما سوزاند. از آنجا که شما سهام را از کارگزار خود وام می گیرید ، که آنها را از شخص دیگری وام می گیرد ، برای تسهیل معامله باید هزینه وام را به کارگزار بپردازید.

علاوه بر این ، شما مجبور خواهید بود به این سهام وام گرفته شده علاقه بیشتری بپردازید و در عین حال سود سهام را نیز برای وام گرفتن سهام به سهامدار پرداخت کنید.

نتیجه

فروش کوتاه سهام نیاز به دانش قوی در مورد بازار سهام و درک ریسک ذاتی و حرکات قیمت دارد تا از ضرر و زیان اطمینان حاصل شود.

با وجود این ، حتی سرمایه گذاران فصلی نیز به دلیل ریسک بالای بازار و ماهیت غیرقابل پیش بینی بازار ، از دست دادن مقیاس می گیرند. احتمال ضرر و زیان عظیم با کوتاه کردن سهام بسیار زیاد است در حالی که ممکن است ایده اشتباه برای سرمایه گذاران بلند مدت باشد.

سلب مسئولیت

سهام ذکر شده در این مقاله توصیه ای نیست. لطفاً قبل از سرمایه گذاری ، تحقیق و دقت خود را انجام دهید. سرمایه گذاری در بازار اوراق بهادار منوط به خطرات بازار است ، قبل از سرمایه گذاری تمام اسناد مرتبط را با دقت بخوانید. لطفاً قبل از سرمایه گذاری در سهام عدالت ، مشتقات ، صندوق های متقابل و یا سایر ابزارهای معامله شده در بورس سهام ، اسناد افشای ریسک را با دقت بخوانید. از آنجا که سرمایه گذاری در معرض خطرات بازار و ریسک نوسانات قیمت است ، هیچ تضمینی یا تضمینی وجود ندارد که اهداف سرمایه گذاری حاصل شود. NBT هیچ بازده اطمینان در هرگونه سرمایه گذاری را تضمین نمی کند. عملکرد گذشته اوراق بهادار/ابزارها نشانگر عملکرد آینده آنها نیست.