سهام ایالات متحده با بانکهای معکوس فروش ، دستاوردهای خود را از دست می دهد

وارونگی در اسلاید بانک که در اوایل جمعه بازارها را به خود جلب کرد ، در میان اطمینان مقامات در مورد ثبات مالی و گمانه زنی های رو به رشد مبنی بر اینکه بانکهای مرکزی برای جلوگیری از رکود ، باید جلوی افزایش نرخ را بگیرند ، باعث بازگشت به سهام شد.

پس از اسلایدی که در اوایل جلسه به 1 درصد رسید ، S& P 500 به عقب برگشت و دومین هفته سود خود را به دست آورد. سنجشی از سنگین وزن های مالی ایالات متحده از پایین ترین سطح خود از نوامبر 2020 صعود کرد. وام دهندگان منطقه ای مورد ضرب و شتم ، بهبودی را به خود جلب کردند ، در حالی که Citizens Financial Group Inc. و Zions Bancorporation حداقل 2. 9 درصد را اضافه کردند. بانک اول جمهوری بار دیگر سقوط کرد و مسیر امسال را به 90 درصد افزایش داد.

فروش قبلی در وام دهندگان با فروپاشی سهام Deutsche Bank AG ، با هزینه بیمه کردن بدهی های خود در برابر صعود پیش فرض ، در حرکات ناگهانی که برخی از آنها به صندوق های محافظت کننده به دنبال سودآوری از آشفتگی وسیع تر صنعت مالی نسبت داده بودند ، آغاز شد. این فروش باعث شد صدراعظم آلمانی اولاف شولز به طور علنی از وام دهنده حمایت کند و آن را "یک بانک بسیار سودآور" خواند.

مقامات جهانی پس از عدم موفقیت اخیر برخی از وام دهندگان منطقه ای ایالات متحده و برخورد نزدیک به غول بانکی Giant Suisse Group AG قبل از تصاحب دولت خود توسط گروه رقیب UBS AG ، به تلاش برای ایجاد آرامش در بازارهای مالی و در بین سپرده گذاران بانکی ادامه دادند.

جنت یلن ، وزیر خزانه داری قرار بود روز جمعه برای جلسه ای که قبلاً برنامه ریزی نشده از شورای نظارت بر ثبات مالی بود ، روسای تنظیم کننده های برتر مالی ایالات متحده را تشکیل دهد. کریستین لاگارد ، رئیس جمهور بانک مرکزی اروپا به رهبران اتحادیه اروپا گفت که طبق گفته افرادی که با این موضوع آشنا هستند ، بخش بانکی منطقه قوی است.

برای علامت گذاری هافل در مدیریت ثروت جهانی UBS ، مقررات پس از بحران مالی جهانی برای تقویت سرمایه بانکی و نسبت نقدینگی ، همراه با بزرگی پاسخ های سیاست گذاران طی دو هفته گذشته ، به این معنی است که این قسمت بعید به نظر می رسد که به چیزی شبیه تبدیل شودبه ذوب شدن 2008-2009.

هافل خاطرنشان کرد: "اعتماد به نفس هنوز شکننده است ، نوسانات احتمالاً همچنان بالا خواهد ماند ، و ممکن است سیاست گذاران برای اطمینان از اینکه ایمان به سیستم مالی جهانی محکم باقی می ماند ، باید بیشتر پیش بروند.""با این وجود ، شرایط مالی احتمالاً محکم تر می شود و حتی اگر بانکهای مرکزی در افزایش نرخ بهره نیز سهولت داشته باشند ، خطر فرود سخت اقتصادی را افزایش می دهد."

معامله گران دستمزدهای خود را رها کردند که فدرال رزرو در ماه مه نرخ بهره را افزایش می دهد و به شرط بندی اضافه می کند که تغییر بعدی آن در اوایل ماه ژوئن کاهش می یابد - حتی به عنوان صندلی جروم پاول گفت که کاهش "پرونده پایه" نیست. برای بانک مرکزی اروپا و بانک مرکزی انگلیس ، معامله گران دیگر در یک افزایش نرخ سه ماهه اضافی قیمت ندارند. این اقدام در حالی رخ داد که اوراق قرضه جهانی به میدان رفت و بازده دو ساله خزانه داری از ماه سپتامبر به پایین ترین سطح سقوط کرد. نرخ دو ساله آلمان بیش از 30 امتیاز پایه را کاهش داد.

سه مقام گفتند که از عزم پاول برای بازگرداندن ثبات قیمت ، گفتند که سخت گیری این هفته به وضوح لازم است تا اقتصادی را که داغ تر از آنچه پیش بینی می شود ، دوباره تقویت کند. جیمز بولارد ، رئیس جمهور فدرال فدرال سنت لوئیس همچنین گفت که او اکنون پیش بینی کرده است که امسال نرخ 5. 625 درصد را افزایش دهد ، که 50 امتیاز پایه بیشتر از پیش بینی متوسط همکارانش است.

در اوایل روز ، داده های بانک فدرال نیویورک نشان داد که از سال 2021 فعالیت تورم ایالات متحده به پایین ترین میزان کاهش یافته است.

تسهیلات فدرال رزرو که به بانک های مرکزی خارجی دسترسی به بودجه دلار را می دهد ، در یک هفته استرس بانکی که بازارها را به خود اختصاص داده است ، برای رکورد 60 میلیارد دلار آمریکا به رکورد رسیده است. این تقاضا از طریق تسهیلات مقامات خارجی و بین المللی این موسسه بازپرداخت و شامل هفته تا 22 مارس است. فدرال رزرو اطلاعاتی را در مورد اینکه چه کسی به بودجه دسترسی داشته است ارائه نمی دهد.

بانک ها اغلب در خط مقدم هستند که ترس از رکود اقتصادی رشد می کند زیرا کانال هایی هستند که از طریق آن اعتبار از طریق اقتصاد جریان می یابد.

'هشدار قرمز'

براساس پست های توییتر ، جفری گوندلاچ ، مدیر ارشد سرمایه گذاری Doubleline Capital LP ، به زودی نرخ کاهش فدرال رزرو را "به طور قابل توجهی" می بیند. وی همچنین در مورد "سیگنال های رکود اقتصادی هشدار قرمز" که ناشی از منحنی عملکرد ایالات متحده است هشدار داد.

به گفته استراتژیست های Bank of America Corp. که می بینند بازارهای سهام و اعتباری در ماه های آینده در حال سقوط هستند ، سرمایه گذاران در بزرگترین عجله از زمان شروع این بیماری به عنوان نگرانی از یک سرعت اقتصادی در حال فرار هستند.

تیمی به سرپرستی مایکل هارتنت نوشت: "اعتبار و بورس سهام بیش از حد حریص برای کاهش نرخ ، به اندازه کافی از رکود اقتصادی نیست."این استراتژیست ، که تا سال گذشته به درستی نزولی بود ، گفت که گسترش درجه سرمایه گذاری و سهام در طی سه تا شش ماه آینده ضربه خواهد زد.

صندوق های نقدی جهانی دارای جریان نزدیک به 143 میلیارد دلار بود که بزرگترین آنها از مارس 2020 در هفته تا چهارشنبه - براساس این یادداشت با استناد به داده های Global EPFR ، بیش از 300 میلیارد دلار در طی چهار هفته گذشته اضافه کرد. دارایی های صندوق های بازار پول به بیش از 5. 1 تریلیون دلار آمریکا افزایش یافته است ، بالاترین سطح در رکورد. هارتنت گفت ، افزایش قبلی همزمان با کاهش نرخ بهره بزرگ در سال 2008 و 2020 بود.

سرمایه گذاران از وام گیرندگان با حجم بیشتر شرکت های آمریکایی جلوگیری می کنند ، حتی اگر بازارهای اعتباری با شرط بندی هایی که بدترین بحران جهانی بانکی به پایان رسیده است ، بپردازند.

شکاف در گسترش بین دو سطح ضعیف بدهی شرکت ها که به طور معمول صادر می شود - B و CCC - از پایان ماه فوریه پس از شکست سه بانک منطقه ای ایالات متحده و گروه اعتباری Suisse AG به طرز چشمگیری گسترش یافته است. براساس داده های گردآوری شده توسط بلومبرگ ، اکنون این هزینه صادرکنندگان CCC به طور متوسط 531 امتیاز پایه بیش از صادرکنندگان B برای فروش اوراق قرضه است.

برخی از حرکات اصلی در بازارها:

سهام

• S& P 500 از 4 بعد از ظهر 0. 6 درصد افزایش یافت. زمان نیویورک
• Nasdaq 100 0. 3 درصد افزایش یافت
• میانگین صنعتی داو جونز 0. 4 درصد افزایش یافت
• شاخص جهانی MSCI 0. 2 درصد کاهش یافت

ارز

• شاخص نقطه دلار بلومبرگ 0. 4 درصد افزایش یافت
• یورو 0. 7 درصد کاهش به 1. 0759 دلار آمریکا
• پوند انگلیس با 0. 5 درصد کاهش به 1. 2227 دلار رسید
• ین ژاپنی در هر دلار 130. 76 تغییر یافت

ارزهای رمزنگاری

• بیت کوین 1. 7 درصد کاهش یافت و به 27،846. 95 دلار آمریکا رسید
• اتر با 3 درصد به 1764. 21 دلار رسید

اوراق قرضه

• عملکرد خزانه داری 10 ساله شش امتیاز پایه را به 3. 37 درصد کاهش داد
• عملکرد 10 ساله آلمان هفت امتیاز پایه را به 2. 13 درصد کاهش داد
• بازده 10 ساله انگلیس هشت امتیاز پایه را به 3. 28 درصد کاهش داد

کالاها

• نفت خام واسطه غرب تگزاس 1. 1 درصد کاهش به 69. 18 دلار در هر بشکه
• آینده طلا 0. 8 درصد کاهش به 1،997. 70 دلار در هر اونس