نسبت گردش مالی دارایی

نسبت گردش مالی دارایی نسبت بین فروش خالص یک شرکت و کل دارایی های متوسط یک شرکت در مدتی است. این به تصمیم گیری در مورد اینکه آیا شرکت درآمدهای کافی را ایجاد می کند ، کمک می کند تا اطمینان حاصل کند که ارزش آن را دارد که دارایی های سنگین را تحت ترازنامه شرکت نگه دارید.

به زبان ساده ، نسبت گردش مالی دارایی به معنای درآمد شما بر اساس کل دارایی ها است. و این رقم درآمد با رقم فروش در صورت درآمد شما برابر است. هرچه تعداد آنها بیشتر باشد ، بازده دارایی سازمان بهتر خواهد بود. دیده می شود که در صنعت خرده فروشی ، این نسبت معمولاً بیشتر است ، یعنی بیش از 2.

در تاریخ 31 ژانویه 2020 ، وال مارت 523. 96 میلیارد دلار درآمد کل داشت. و کل دارایی آن در ابتدای سال 219. 30 میلیارد دلار و 236. 50 دلار در پایان سال بود. بنابراین برای محاسبه میانگین کل دارایی ها ، ما باید در ابتدای سال و رقم در پایان سال ، میانگین رقم را بگیریم ، یعنی (236. 60 میلیارد دلار + 219. 30 میلیارد دلار آمریکا)/2 = 228. 1 دلار آمریکامیلیارد. سپس گردش مالی دارایی وال مارت دقیقاً (523. 96 میلیارد دلار آمریکا / 228. 1 میلیارد دلار آمریکا) = 2. 29x خواهد بود

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای لینک برای مثال: منبع: نسبت گردش مالی دارایی (Wallstreetmojo.com)

بنابراین ، اگر نگاهی به شکل فوق داشته باشید ، از نظر بصری می فهمید که استفاده از دارایی وال مارت چقدر کارآمد است. درآمد بیش از دو برابر از دارایی های آنها است.

فهرست مطالب

فرمول

برای محاسبه نسبت گردش مالی دارایی ، باید کل درآمد (کل فروش را پیدا کنید ، یا می توانید میانگین رقم فروش را در ابتدای سال و پایان سال بدست آورید) و سپس آن را با کل دارایی تقسیم کنید(وگرنه می توانید در ابتدای سال و پایان سال میانگین رقم را بدست آورید).

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟لینک مقاله برای لینک برای مثال: منبع: نسبت گردش مالی دارایی (Wallstreetmojo.com)

فرمول نسبت گردش مالی دارایی = فروش / دارایی متوسط

قبل از اینکه بتوانیم به تفسیر نسبت برویم ، چند مورد وجود دارد که باید بدانید.

اول ، منظور ما از فروش یا فروش خالص چیست و برای محاسبه نسبت چه رقمی را می گیریم؟دارایی های کل چیست ، و آیا ما هر دارایی را که شرکت دارد شامل می شود یا استثنائی وجود دارد؟

هنگامی که شما یک نسبت را با استفاده از "فروش" محاسبه می کنید ، معمولاً به معنای "فروش خالص" است و نه "فروش ناخالص فروش ناخالص فروش ناخالص ، همچنین به نام فروش برتر یک شرکت ، به کل مبلغ فروش به دست آمده در یک دوره معین اشاره دارد ، به استثنای اینبازده ، کمک هزینه ، تخفیف و هر تخفیف دیگر. بیشتر بخوانید. "این "فروش خالص" در بیانیه درآمد قرار می گیرد و برای فروش محصولات خود یا ارائه خدمات "درآمدهای عملیاتی" برای این شرکت "درآمدهای عملیاتی" نامیده می شود. اگر به شما رقم "فروش ناخالص" داده شده است و باید "فروش خالص" را پیدا کنید ، به دنبال "تخفیف فروش" یا "بازده فروش" باشید. اگر "تخفیف / بازده فروش" را از "فروش ناخالص" کسر کنید ، رقم "فروش خالص" را دریافت می کنید.

تفسیر

این یک نکته بسیار مهم است که باید در نظر بگیرید ، زیرا در نهایت این تصمیم شما در مورد شرکت شما در دراز مدت خواهد بود. بیایید دو گزینه را تفسیر کنیم و در مورد این سناریوها به تفصیل بحث کنیم.

اگر نسبت گردش مالی دارایی<1

• اگر این نسبت کمتر از 1 باشد ، برای شرکت خوب نیست زیرا کل دارایی ها نمی توانند درآمد کافی در پایان سال تولید کنند.
• اما این منوط به یک فرض است. اگر گردش مالی دارایی که شرکت در آن تعلق دارد در بیشتر موارد کمتر از 0. 5 باشد و نسبت این شرکت 0. 9 است. این شرکت صرف نظر از گردش مالی دارایی پایین خود ، خوب عمل می کند.

If asset tuover ratio> 1

• اگر نسبت بیشتر از 1 باشد ، همیشه خوب است. زیرا این بدان معنی است که شرکت می تواند درآمد کافی برای خودش ایجاد کند.
• اما این منوط به یک استثنا است. به عنوان مثال ، بیایید بگوییم که این شرکت متعلق به یک صنعت خرده فروشی است که کل دارایی های آن کم نگه داشته می شود. در نتیجه ، نسبت متوسط بیشتر شرکت ها همیشه بیش از 2 است.
• در این حالت ، اگر این شرکت گردش مالی دارایی 1. 5 داشته باشد ، این شرکت خوب عمل نمی کند. و مالک باید در مورد بازسازی مجدد ساختار ساختار به عنوان اقداماتی که یک سازمان هنگام مواجهه با مشکلات به دلیل تصمیمات مدیریتی اشتباه یا تغییر در شرایط جمعیتی انجام می دهد ، فکر کند. بنابراین ، سعی می کند تجارت خود را با روند سودآور فعلی با الف) بازسازی امور مالی خود با صدور بدهی/بسته شدن بدهی ، صدور سهام جدید ، فروش دارایی یا ب) بازسازی سازمانی ، که شامل تغییر مکان ها ، اخراج ها و غیره است ، هماهنگ کند. شرکت به طوری که این شرکت بتواند درآمد بهتری ایجاد کند.

در اینجا یک چیز است که هر شرکت باید در نظر داشته باشد. اگر می خواهید گردش مالی دارایی را با یک شرکت دیگر مقایسه کنید ، باید با شرکت ها در همان صنعت انجام شود.

مثال

بیایید این را با یک مثال درک کنیم.

مرحله بعدی محاسبه گردش مالی دارایی = فروش / دارایی متوسط است.

در زیر گردش مالی دارایی Nestle برای 15+ سال گذشته است.

بنابراین از محاسبه ، مشاهده می شود که نسبت گردش مالی دارایی Nestle کمتر از 1 است. اما این بدان معنی نیست که این یک نسبت پایین تر است. برای مقایسه شرکت های دیگری از همان صنعت باید ببینیم.

همچنین ، ممکن است از این نمودار توجه داشته باشید. این گردش مالی در طی 15 سال گذشته روند کاهش یافته را نشان داده است.

بیایید نمونه دیگری از گردش مالی دارایی ها را بگیریم.

Colgate در مقابل P& G - نبرد نسبت گردش مالی دارایی

بیایید به دو شرکت ، Colgate و P& G نگاه کنیم.

• طی ده سال گذشته ، Colgate در حال حفظ گردش مالی سالم بیش از 1. 0x است
• از طرف دیگر ، P& G در حفظ گردش مالی دارایی با چالش هایی روبرو است. در حال حاضر ، گردش دارایی آن 0. 509 برابر است.
• گردش مالی دارایی Colgate 1. 262 / 0. 509 = 2. 47x بهتر از P& G است.
• ما می گوییم که P& G برای افزایش تولید درآمد از طریق دارایی ها باید استفاده از دارایی خود را بهبود بخشد.

محدودیت ها

از آنجا که همه چیز از طرف خوب و بد خود برخوردار است ، نسبت گردش مالی دارای دو چیز است که این نسبت را در دامنه محدود می کند. البته ، این به ما کمک می کند تا ابزار دارایی را در سازمان درک کنیم ، اما این نسبت دارای دو کاستی است که باید به آنها اشاره کنیم.

• این شامل تمام دارایی های بیکار است: مانند محاسبه ، ما کل دارایی ها را در پایان سال می گیریم. ما همچنین دارایی های بیکار را در نظر می گیریم که نباید گنجانده شده باشد.
• این یک نسبت کارایی کلی را ارائه می دهد: از این نسبت ، استخراج داده های استفاده از دارایی فردی غیرممکن است ، که درک ما از کارآیی یک دارایی فردی را محدود می کند.

ویدیوی نسبت گردش مالی دارایی

مقالات توصیه شده

در تحلیل نهایی

مطمئناً برای درک کارآیی دارایی های خود در سازمان باید از نسبت گردش مالی دارایی استفاده کنید ، اما فراموش نکنید که نسبت های دیگری مفید باشد ، مانند نسبت نقدی ، نسبت فعلی ، نسبت سریع ، نسبت گردش مالی دارایی ثابت ، نسبت گردش مالی سهامتصویر کلی شرکت.

دوره بانکی سرمایه گذاری رایگانپایه و اساس بانکداری سرمایه گذاری ، مدل سازی مالی ، ارزیابی ها و موارد دیگر را بیاموزید.

به Wallstreetmojo YouTube بپیوندید

دوره اکسل رایگانخانم اکسل را از ابتدا بیاموزید. فرمول های مستر اکسل ، نمودارها ، میانبرها با 3+ساعت ویدیو.

به اینستاگرام Wallstreetmojo بپیوندید

دوره مدل سازی مالی رایگانیادگیری مدل سازی مالی در اکسل با این راهنمای گام به گام (مطالعه موردی Colgate)