حرکت بازار

آدام هیز ، دکتری ، CFA ، یک نویسنده مالی با 15+ سال تجربه وال استریت به عنوان یک معامله گر مشتقات است. علاوه بر تخصص گسترده تجارت مشتق ، آدم متخصص اقتصاد و امور مالی رفتاری است. آدم کارشناسی ارشد خود را در اقتصاد از مدرسه جدید تحقیقات اجتماعی و دکتری خود دریافت کرد. از دانشگاه ویسکانسین-مادیسون در جامعه شناسی. او یک منشور CFA و همچنین مجوزهای FINRA سری 7 ، 55 و 63 است. وی در حال حاضر تحقیق و تدریس جامعه شناسی اقتصادی و مطالعات اجتماعی امور مالی در دانشگاه عبری در اورشلیم است.

گوردون اسکات به مدت 20+ سال یک سرمایه گذار فعال و تحلیلگر فنی اوراق بهادار ، آینده ، فارکس و پنی سهام بوده است. وی عضو هیئت بررسی مالی سرمایه گذاری Investopedia و نویسنده سرمایه گذاری برای پیروزی است. گوردون یک تکنسین بازار منشور (CMT) است. او همچنین عضو انجمن CMT است.

سوزان یک بازاریاب محتوا ، نویسنده و حقایق است. وی دارای مدرک لیسانس علوم مالی از دانشگاه ایالتی Bridgewater است و به توسعه استراتژی های محتوا برای مارک های مالی کمک می کند.

حرکت بازار چیست؟

حرکت سرعت شتاب قیمت یک امنیت است - یعنی سرعت تغییر قیمت. حرکت بازار به نرخ کل شتاب برای بازار گسترده تر به طور کلی اشاره دارد.

حرکت بازار می تواند به عنوان معیار احساسات کلی بازار مورد استفاده قرار گیرد که می تواند از خرید و فروش با روند بازار و در برابر بازار پشتیبانی کند. این یکی از چندین شاخص است که می تواند به یک سرمایه گذار کمک کند تا روند قیمت را دنبال کند.

غذای اصلی

• حرکت بازار به ظرفیت یک روند گسترده قیمت بازار برای حفظ خود در آینده اشاره دارد.
• حرکت بازار می تواند در یک روند رو به بالا یا رو به پایین ادامه یابد ، که می تواند با تغییر در حجم معاملات و با استفاده از یکی از چندین شاخص فنی تأیید شود.
• معاملات حرکت شامل خرید بازار هنگام افزایش و فروش پس از اوج گرفتن است.
• تجارت حرکت ، یک استراتژی گله دار را دنبال می کند ، به دنبال دیگران. اما روند قیمت هرگز در آینده تضمین نمی شود.

به طور کلی ، حرکت بازار را می توان از معادله زیر تعریف کرد:

این معادله می تواند منجر به ترسیم یک روند با دوره های مختلف مورد استفاده در محاسبه شود.

درک حرکت بازار

حرکت مثبت می تواند یک روند صعودی بالقوه را نشان دهد در حالی که حرکت منفی می تواند یک روند نزولی را نشان دهد. به طور گسترده ، حرکت را می توان در هر دو کلاس دارایی و اوراق بهادار فردی اندازه گیری کرد ، با حرکت در بازار ، به ویژه ، به بازار کلی اشاره دارد.

معاملات Momentum استراتژی است که به دنبال سرمایه گذاری در حرکت برای ورود به یک روند است زیرا در حال برداشتن بخار است. در سهام ، افزایش گسترده بازار در سود شرکت ها می تواند به ایجاد حرکت مثبت قیمت کمک کند. در درآمد ثابت ، کاهش نرخ بهره می تواند کاتالیزور برای حرکت قیمت باشد.

سرمایه گذاران می توانند از حرکت به عنوان یک تکنیک معاملاتی استفاده کنند که به دنبال سودآوری رفتار گله ای روانشناسی بازار است. به جای "خرید کم ، فروش زیاد" ، تجارت حرکت از استراتژی "خرید بالا ، فروش بالاتر" پیروی می کند. هنگامی که یک معامله گر شتاب در قیمت ، درآمد یا درآمد سهام ، شتاب را مشاهده می کند ، معامله گر اغلب به این امید که حرکت آن در جهت رو به بالا یا نزولی ادامه یابد ، موقعیت طولانی یا کوتاه در سهام خواهد داشت. این استراتژی به جای ارزش اساسی به حرکات کوتاه مدت در قیمت سهام متکی است.

تکنسین ها معمولاً هنگام اندازه گیری حرکت بازار از یک بازه زمانی 10 روزه استفاده می کنند. در نمودار زیر ، حرکت برای حرکات قیمت شاخص S& P 500 ترسیم شده است که یک شاخص عالی از روند برای کل بازار سهام است. لطفاً توجه داشته باشید که برای اهداف مصور ، نمودار زیر فقط حرکت S& P است و قیمت ها را از فهرست حذف می کند. بدون اینکه به قیمت S& P نگاه کنید و فقط با استفاده از Momentum ، می بینیم که احتمالاً شاخص S& P در کنار سنبله های بالاتر از صفر در نشانگر حرکت زیر قرار دارد. برعکس ، احتمالاً این شاخص در حرکات بزرگ رو به پایین زیر صفر سقوط کرده است.

در اوراق بهادار فردی ، حرکت بازار برای سهام خاص می تواند توسط چندین عامل هدایت شود. حرکت مثبت می تواند نتیجه افزایش درآمد ، درآمد یا فروش باشد. حرکت مثبت همچنین می تواند تحت تأثیر کاهش تعهدات بدهی یک شرکت و افزایش جریان نقدی پیش بینی شده آن باشد.

شاخص های حرکت در بازار

سرمایه گذاران و معامله گران فنی می توانند چندین شاخص را برای سنجش حرکت در بازار دنبال کنند.

شاخص های حرکت بازار

شاخص های حرکت در بازار شاخص های حرکت را برای بخش های مختلف بازار فراهم می کند. MSCI و FTSE Russell دو شرکت هستند که شاخص های حرکت را معرفی کرده اند.

شاخص های MSCI Momentum بخشی از سری شاخص های فاکتور شرکت است. شاخص های حرکت شامل شاخص حرکت MSCI USA و شاخص MSCI World است. شاخص ها روش خود را بر اساس نمره حرکت قرار می دهند.

FTSE Russell همچنین شاخص فاکتور متمرکز راسل 1000 را که در سال 2015 معرفی شده است ، مدیریت می کند. با راه اندازی این شاخص ، مشاوران جهانی Street Street همچنین SPDR Russell 1000 Momentum Focus Etf (OneO) را راه اندازی کردند ، که ETF منفعل است که این فهرست را ردیابی می کندواد

شاخص های حرکت

در تجزیه و تحلیل فنی ، حرکت می تواند یک شاخص بسیار سودآور برای دنبال کردن سیگنال های تجاری در اوراق بهادار فردی باشد. در زیر برخی از شاخص های محبوب تحلیلی که تحلیلگران فنی از آن استفاده می کنند.

میانگین حرکت (MA) از ساده ترین راه های پیروی از حرکت است. میانگین متحرک به طور متوسط قیمت امنیت در طی یک دوره زمانی مشخص است. خطوط متوسط حرکت بالاتر نشان می دهد حرکت مثبت در حالی که نزول متوسط روند حرکت نشان می دهد حرکت منفی. برای افزودن به آن ، میانگین واگرایی همگرایی متحرک (MACD) با استفاده از میانگین متحرک نمایی محاسبه می شود.

قیمت متوسط وزنی حجم (VWAP) یکی دیگر از شاخص های حرکت بسیار مورد استفاده است. VWAP به یک معامله گر اجازه می دهد تا از نحوه روند روند نسبت به حجم آن پیروی کند. افزایش قابل توجه در VWAP می تواند یک سیگنال صعودی قوی باشد در حالی که کاهش قابل توجهی می تواند یک سیگنال نزولی قوی باشد. این محاسبه می شود:

شاخص های حجم مثبت و منفی (PVI و NVI) ابزاری دیگر است که برای ارائه شاخص برای چگونگی تأثیر حجم بر قیمت تهیه شده است. آنها از موارد زیر محاسبه می شوند:

شاخص قدرت نسبی (RSI) در نظر گرفته شده است تا از طریق ارزیابی چگونگی تغییر قیمت در رابطه با سرعت و میزان تغییر در یک بازه زمانی مشخص ، یک شاخص حرکت را ارائه دهد. با استفاده از فرمول زیر محاسبه می شود:

Investopedia به نویسندگان نیاز دارد تا از منابع اصلی برای حمایت از کار خود استفاده کنند. این موارد شامل مقالات سفید ، داده های دولت ، گزارش های اصلی و مصاحبه با کارشناسان صنعت است. ما همچنین در صورت لزوم به تحقیقات اصلی از سایر ناشران معتبر اشاره می کنیم. شما می توانید در مورد استانداردهایی که در تولید محتوای دقیق و بی طرفانه در سیاست تحریریه خود دنبال می کنیم ، اطلاعات بیشتری کسب کنید.

مورگان استنلی سرمایه بین المللی."شاخص حرکت جهانی MSCI (USD)" ، صفحات 1-3.

مورگان استنلی سرمایه بین المللی."فهرست MSCI World Momentum (USD)" ، صفحه 1.

پیشنهادهایی که در این جدول ظاهر می شود از مشارکتهایی است که از آن سرمایه گذاری غرامت دریافت می کند. این جبران خسارت ممکن است بر نحوه و مکان های موجود در آن تأثیر بگذارد. Investopedia شامل تمام پیشنهادات موجود در بازار نیست.