ارزش دارایی خالص NAV چیست؟آیا نظارت بر NAV مهم است؟

سرمایه گذاری در صندوق های متقابل طی یک دهه گذشته بسیار محبوب شده است. به دلیل افزایش آگاهی سرمایه گذاران و شرایط بازار ، در هر ماه بسیاری از مکانهای مختلف وجود دارد که به نوبه خود کروس روپیه ها باز می شود. در حالی که سرمایه گذاری در صندوق های متقابل یکی از عوامل مهم مورد بررسی ، NAV صندوق است.

در زیر چند جزئیات در مورد NAV صندوق های متقابل ارائه شده است و برای سرمایه گذاران اهمیت دارد.

NAV چیست؟

ارزش NAV یا ارزش دارایی خالص صندوق های متقابل ، ارزش واحد بازار دارایی ها یا اوراق بهادار است که توسط صندوق نگهداری می شود. غالباً به عنوان معیار عملکرد صندوق در نظر گرفته می شود ، هرچند که در هنگام تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری تنها عامل آن در نظر گرفته نمی شود. NAV صندوق به طور معمول از Rs شروع می شود. 10 در هر واحد و به تدریج افزایش می یابد که صندوق بهتر عمل کند و دارایی های صندوق طی یک دوره زمانی رشد می کند.

چگونه NAV برای صندوق متقابل محاسبه می شود؟

فرمول ریاضی برای محاسبه NAV نیاز به در نظر گرفتن تمام هزینه ها و همچنین بدهی های خارجی صندوق و کل دارایی صندوق دارد. فرمول محاسبه NAV یا مقدار واحد صندوق متقابل در زیر ذکر شده است.

NAV = (کل دارایی صندوق - کل بدهی صندوق) / تعداد کل واحدهای برجسته صندوق

اگر مبلغ به حساب بانکی صندوق متقابل قبل از ساعت 3 بعد از ظهر اعتبار داده شود ، سرمایه گذار واحدهای صندوق متقابل را در همان روز NAV به آنها اختصاص می دهد (زمان قطع برای NAV روز جاری قابل اجرا است). در موارد دیگر ، واحدها در NAV از روزی که وجوه در حساب بانکی صندوق متقابل تحقق می یابد ، اختصاص می یابد.

لازم به ذکر است که یک NAV پایین لزوماً به معنای ارزان تر بودن صندوق نیست و سرمایه گذاری در صندوق می تواند با خرید واحدها در پایین NAV سودآور باشد. بنابراین هنگام تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری ، به عنوان یک مرجع واحد در نظر گرفته نمی شود.

تفاوت بین NAV و قیمت بازار یک سهم

NAV صندوق با قیمت بازار هر سهم متفاوت است. سرمایه گذاران سهم را با قیمت بازار خود خریداری می کنند در حالی که واحدهای صندوق متقابل با ارزش کتاب خریداری می شوند. در حالی که قیمت بازار سهم به شدت به نیروهای تقاضا و عرضه و چشم اندازهای آینده چنین سهام در بازار بستگی دارد ، NAV بر اساس چنین مبنایی تعیین نمی شود.

NAV از صندوق در پایان روز پس از در نظر گرفتن قیمت بسته شدن اوراق بهادار اساسی (سهام یا ابزارهای بدهی) که بخشی از صندوق را تشکیل می دهند ، توسط AMC تصمیم گرفته می شود.

آیا باید روزانه NAV را رصد کنید؟

همانطور که در بالا توضیح داده شد ، NAV تنها اندازه گیری ارزش واحد صندوق متقابل در هر مقطع زمانی است. این ارزش هیچ راه یا برنامه های آینده صندوق متقابل را منعکس نمی کند که می تواند به سرمایه گذار در تصمیم گیری سرمایه گذاری کمک یا امکان پذیر کند.

تفاوت بین NAV بالا و پایین

بگذارید فرض کنیم که یک سرمایه گذار باید بین دو صندوق متقابل که دارای همان معیار و همچنین اوراق بهادار به همان نسبت اما NAV های مختلف هستند ، انتخاب کند. Nav of Fund 1 Rs. 100 است در حالی که Nav of Fund 2 Rs. 50 است. مبلغی که باید سرمایه گذاری شود Rs است. 1،00،000.

سرمایه گذار با صندوق 1 ، سرمایه گذار تعداد واحدهای کمتری به عنوان مثال ، 1000 (1،00،000/100 روپیه) دریافت می کند.

صندوق 2 NAV پایین تر است بنابراین سرمایه گذار تعداد نسبتاً بیشتری از واحدها را به عنوان مثال 2000 دریافت می کند. با فرض اینکه هر دو وجوه 20 ٪ افزایش داشته باشند ، NAV اصلاح شده هر دو صندوق است ،

صندوق 1 - روپیه. 100 + 20 ٪ = Rs. 120.

صندوق 2 - روپیه. 50 + 20 ٪ = 60 روپیه

بنابراین ، ارزش افزایش یافته یا اصلاح شده سرمایه گذاری در هر دو صندوق است ،

صندوق 1 - روپیه. 120*1000 = Rs. 1،20،000

صندوق 2 - روپیه. 60*2000 = Rs. 1،20،000

مثال فوق نشان می دهد که NAV هر صندوق بی ربط است و نمی تواند به عنوان پایه ای برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری استفاده شود.

در حالی که در یک صندوق متقابل سرمایه گذاری می کنید ، امتیازاتی که باید به عنوان یک سرمایه گذار متمرکز شود ،

• هدف سرمایه گذاری صندوق
• عملکرد گذشته صندوق
• اشتهای ریسک سرمایه گذار
• بودجه سرمایه گذاری سرمایه گذار
• اهداف مالی سرمایه گذار
• دوره سرمایه گذاری

از NAV فقط می توان برای دانستن ارزش واحد وجوه متقابل که نگهداری می شود و برای نظارت بر حرکات قیمت روزمره و استفاده از آن به عنوان پایه ای برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری استفاده شود.

نتیجه

NAV تنها اندازه گیری عملکرد دارایی های اساسی صندوق متقابل است و نه یک عامل مهم برای تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری در صندوق یا خیر. در هند اهمیت زیادی به NAV صندوق داده می شود که اغلب منجر به یک تصمیم سرمایه گذاری نامطلوب می شود. وجوه متقابل جدیدتر دارای NAV های پایین تر است اما لزوماً نشانگر موقعیت ورود مطلوب در چنین صندوق هایی نیست.

سؤالات متداول در NAV

1. آیا قیمت بسته شدن سهام برای محاسبه NAV صندوق مرتبط است؟آره. بسته شدن قیمت سهام زیرین یا دارایی های سهام صندوق برای تعیین بخش کل دارایی ها برای محاسبه NAV صندوق استفاده می شود.

2. آیا NAV صندوق به طور روزانه محاسبه می شود؟آره. NAV از صندوق با توجه به قیمت بسته شدن دارایی های صندوق ، روزانه محاسبه می شود.

3. اگر واحدهای صندوق در تعطیلات خریداری شوند ، کدام NAV در نظر گرفته می شود؟هنگامی که واحدهای صندوق در تعطیلات خریداری می شوند ، ارزش NAV در پایان روز کاری بعدی برای انجام سفارش در نظر گرفته می شود.

4- آیا NAV برای یک صندوق در صورت سرمایه گذاری SIP یا مبلغ جمع متفاوت است؟شماره سرمایه گذاری SIP یا SUMP SUM شیوه های سرمایه گذاری در صندوق متقابل است. NAV صندوق بر اساس حالت سرمایه گذاری تغییر نمی کند.< Pan> 1. آیا قیمت بسته شدن سهام برای محاسبه NAV صندوق مرتبط است؟آره. بسته شدن قیمت سهام زیرین یا دارایی های سهام صندوق برای تعیین بخش کل دارایی ها برای محاسبه NAV صندوق استفاده می شود.