مزایا و محدودیت های تحلیل فنی

با تمام داده هایی که اکنون در اختیار شما است ، مطالعه نمودار سهام در عمق و درک روانشناسی گله می تواند برای رویکرد سرمایه گذاری شما مفید باشد. در این مقاله ، ویژگی های تحلیل فنی و همچنین محدودیت هایی را که می تواند انجام دهد ارائه خواهیم داد.

برخلاف تحلیل اساسی ، تفسیر نمودارهای قیمت سهم ، سلامت مالی شرکت ها را در نظر نمی گیرد. تجزیه و تحلیل فنی به خودی خود مناسب ترین روش برای سرمایه گذاری طولانی مدت نیست. مطالعه نمودارها برای تعیین قیمت بهینه برای خرید یا فروش در مدت زمان کوتاه تر و استفاده از یک رویکرد مبتنی بر حرکت مفیدتر است.

روانشناسی در قلب سرمایه گذاری

جذابیت تحلیل فنی در چگونگی تفسیر کاربران به منظور درک بهتر روانشناسی گله است. روندهای صعودی و نزولی مراحل حرکت است که با روحیه سرمایه گذار عمومی نسبت به یک شرکت یا صنعت ایجاد می شود. به عبارت دیگر ، یک حرکت شدید در قیمت سهم اغلب بازتاب حس خوش بینی و هیجان از طرف بازار است. مخالفش هم درست است. سهام با روند نزولی نشان دهنده درک بدبینانه است و به فروشندگان فشار می آورد. تا زمانی که هیچ تغییری در نگرش وجود نداشته باشد ، روند نباید برعکس شود.

همین اصل کم و بیش هنگام پرداختن به مفهوم مناطق پشتیبانی و مقاومت اعمال می شود. این خطوط افقی در یک نمودار تأثیر "حافظه" بازار و ادراک گله است. با تجزیه و تحلیل فنی ، سطح قیمت روانی که در آن بسیاری از سرمایه گذاران تصمیم به خرید یا فروش دارند می توانند شناسایی شوند. به عنوان مثال ، بازرگانان ممکن است تأکید بر همه زمانها داشته باشند ، زیرا قیمت سهم هرگز افزایش نیافته است. به دنبال این منطق ، درک سرمایه گذار ممکن است تحت تأثیر مشاهده داده های گذشته باشد.

مزایای تحلیل فنی

هنگام تجزیه و تحلیل نمودار ، شما نسبت به ارزیابی یک شرکت تجاری با تجارت عمومی اهمیت بیشتری در روانشناسی گله (بازار) قرار می دهید. در حقیقت ، این یکی از مزایای تحلیل فنی است. برای خواندن صحیح نمودار ، نیازی به دانش خاصی در مورد اقتصاد ، امور مالی یا حسابداری ندارید. در واقع ، این نوع تجزیه و تحلیل داده های اساسی را نادیده می گیرد و توجه شما را به نوسانات قیمت سهم و همچنین بر حجم معاملات متمرکز می کند. درک و استفاده از تحلیل فنی هیچ ارتباطی با توانایی شما در ارزیابی سلامت مالی یک شرکت ندارد.

یکی دیگر از مزایای تفسیر نمودارهای این است که این عمل به شما امکان می دهد سیگنال های خرید و فروش را برای بهبود زمان در هنگام گرفتن موقعیت شناسایی کنید. تجزیه و تحلیل فنی می تواند مؤثرتر از تجزیه و تحلیل اساسی در تعیین بهترین زمان برای خرید یا فروش سهام باشد. به عنوان مثال ، با استفاده از نسبت های مالی مختلف ، تجزیه و تحلیل اساسی می تواند به شما کمک کند تا تعیین کنید که آیا یک شرکت معامله شده عمومی از بازار کم ارزش است یا بیش از حد ارزش گذاری شده است. از طرف دیگر ، خواندن این داده های حسابداری واقعاً به شما امکان نمی دهد پیش بینی کنید که قیمت سهم در کوتاه مدت به کجا هدایت می شود.

تجزیه و تحلیل فنی یک توپ کریستالی نیست

در واقع هیچ اسرار در پشت نمودارهای مطالعه وجود ندارد. شاخص های فنی مانند MACD ، RSI و فرآیند تصادفی فقط از فرمول های ریاضی برای نمایش داده هایی استفاده می کنند که می توانید به عنوان سیگنال تفسیر کنید. علاوه بر این ، تمام شاخص های تاخیر در رابطه با تغییرات واقعی قیمت ، سیگنال های خرید یا فروش را ارائه می دهند. در چنین حالتی ، می توانید استنباط کنید که آنها بیشتر برای تأیید حرکت به جای پیش بینی آن خدمت می کنند.

ارقام مورد استفاده متخصصان نمودار مانند "مثلث صعودی" یا "دو برابر" ارقامی هستند که در یک نمودار ظاهر می شوند و نمایانگر بصری از پدیده فشار بر خریداران یا فروشندگان هستند. این ارقام به رسمیت شناخته شده توسط بازرگانان نیز به دلیل پدیده پیشگویی های خود تحقق ، تا حدودی کار می کنند. به عبارت دیگر ، اگر تعداد زیادی از سرمایه گذاران وجود داشته باشند که خود را بر اساس نمودارهای این متخصصان قرار دهند ، همین افراد در قیمت تأثیر می گذارند و می توانند نتیجه مورد انتظار را تحقق بخشند.

همانطور که می توانید تصور کنید ، هیچ الگوریتمی وجود ندارد که به شما امکان می دهد از گذشته استفاده کنید تا حرکات آینده را در قیمت سهم با اطمینان پیش بینی کنید. به همین دلیل است که تجزیه و تحلیل فنی عصبی نیست و مهم است که از محدودیت های آن آگاه باشید. در اصل ، هنوز هم ممکن است که ، حتی اگر همه شاخص ها برای ارائه سیگنال های خرید به شما همگرا شوند ، قیمت سهم می تواند همچنان کاهش یابد.

نتیجه

در نتیجه ، تجزیه و تحلیل فنی به شما امکان می دهد مطابق با تغییرات قیمت عمل کنید و با شناخت روندها ، سطح قیمت و ارقام از نوسانات قوی استفاده کنید. مهمترین مزیت مطالعه نمودارها این است که آنها می توانند به شما کمک کنند تا با چه قیمتی عاقلانه باشید که یک موقعیت را باز یا بسته کنید. اما به یاد داشته باشید که این نوع تجزیه و تحلیل محدودیت های خود را دارد و همیشه 100 ٪ مؤثر نیست. در پایان ، سرمایه گذاران خودتان همیشه می توانند قبل از تصمیم گیری برای خرید یا فروش امنیت ، از ترکیبی از تجزیه و تحلیل اساسی و فنی استفاده کنند.

بیوگرافی نویسنده: الکساندر دیمرز از سال 2013 یک سرمایه گذار فعال بوده و بنیانگذار و رئیس جمهور Traders 360 Inc. است. وی همچنین نویسنده کتاب الکترونیکی "Investir à Contre-Courant" (سرمایه گذاری در برابر دانه) و میزبان "مالی 360"پادکست در Spotify و iTunes به صورت رایگان در دسترس است. هدف وی این است که تجارت سهام دموکراتیک تر شود و به مردم در مورد امکانات سرمایه گذاری های خود مدیریت شده ، به طور کلی آموزش دهد.

مقاله فوق توسط معامله گران 360 ، یک شرکت خارجی مستقل با کارگزاری مستقیم بانک ملی نوشته شده است.

مقالات و اطلاعات موجود در این وب سایت طبق قوانین مربوط به قوانین حق چاپ در کانادا یا سایر کشورها ، در صورت کاربرد ، محافظت می شود. حق چاپ در مورد مقالات و اطلاعات ممکن است متعلق به بانک ملی کانادا ، شرکتهای تابعه آن یا افراد دیگر باشد. هرگونه تولید مثل ، توزیع مجدد ، ارتباطات از طریق ارتباط از راه دور ، از جمله غیرمستقیم از طریق لینک یا هر نوع استفاده دیگر که صریحاً مجاز نیست ، از همه یا بخشی از این مقالات و اطلاعات ، بدون رضایت کتبی قبلی از مالک حق چاپ ، ممنوع است.

محتوای این وب سایت برای اهداف اطلاعات عمومی ارائه شده است و نباید به هر طریقی از نظر مالی ، حقوقی ، مالی یا سایر توصیه ها تفسیر ، در نظر گرفته شود یا مورد استفاده قرار گیرد. علاوه بر این ، اطلاعات ارائه شده در این وب سایت ، چه مالی ، مالی و چه نظارتی ، ممکن است در خارج از استان کبک معتبر نباشد.

این مقاله فقط برای اهداف اطلاعاتی توسط کارگزاری مستقیم بانک ملی (NBDB) ارائه شده است. این هیچ تعهدی قانونی یا قراردادی برای NBDB و جزئیات این سرویس ارائه نمی دهد و شرایط موجود در اینجا قابل تغییر است.

لینک های موجود در این مقاله ممکن است به وب سایتهای خارجی که توسط NBDB اداره نمی شوند ، هدایت شوند. NBDB را نمی توان در قبال محتوای وب سایت های خارجی مسئول دانست.

دیدگاههای بیان شده در این مقاله از شخصی است که مصاحبه می شود. آنها لزوماً نظرات NBDB را منعکس نمی کنند.